Option Chain · بازار اختیار معامله ایران
زنجیره اختیار معامله بورس ایران
زنجیره آپشن EconomicChain نمایی یکپارچه از قراردادهای اختیار خرید و اختیار فروش یک دارایی پایه است. قیمت اعمال، بهترین مظنه‌ها، حجم، موقعیت باز، نوسان ضمنی، PCR و سررسیدها را در کنار هم ببینید و قبل از ورود به معامله، نقدشوندگی و ساختار بازار را بررسی کنید.
داده بازار
زنجیره آپشن زنده
دارایی پایه و سررسید را انتخاب کنید. جدول از API بازار EconomicChain دریافت می‌شود و وضعیت آخرین داده در همان بخش نمایش داده می‌شود.
در حال دریافت داده…—
| OI Call | حجم Call | IV Call | Bid Call | Ask Call | قیمت اعمال | Bid Put | Ask Put | IV Put | حجم Put | OI Put |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| در حال دریافت زنجیره اختیار معامله… | ||||||||||
صفحات اختصاصی نمادهای اختیار معامله
برای بررسی مستقل قیمت اعمال، مظنه‌ها، موقعیت باز، حجم معاملات، PCR و سررسیدهای هر دارایی پایه، یکی از نمادهای منتخب را انتخاب کنید: اختیار معامله اهرم · اختیار معامله خودرو · اختیار معامله وبملت · اختیار معامله ذوب · اختیار معامله خساپا
راهنمای کاربردی
زنجیره اختیار معامله چیست؟
قیمت اعمال و سررسید
هر ردیف زنجیره معمولاً یک قیمت اعمال را نشان می‌دهد و قراردادهای Call و Put همان Strike را کنار هم قرار می‌دهد. با تغییر سررسید می‌توانید ببینید ساختار قیمت، حجم و نوسان ضمنی در افق‌های زمانی مختلف چگونه تغییر می‌کند.
حجم و موقعیت باز
حجم معاملات، فعالیت همان روز را نشان می‌دهد و Open Interest تعداد موقعیت‌های باز را منعکس می‌کند. تمرکز حجم یا OI روی چند قیمت اعمال می‌تواند برای تشخیص نواحی فعال بازار مفید باشد، اما به‌تنهایی سیگنال خرید یا فروش محسوب نمی‌شود.
PCR و نوسان ضمنی
Put/Call Ratio نسبت فعالیت اختیار فروش به اختیار خرید را خلاصه می‌کند. Implied Volatility نیز انتظارات نوسانی نهفته در قیمت اختیار را نشان می‌دهد. بهتر است این دو شاخص همراه با نقدشوندگی، فاصله مظنه و زمان باقی‌مانده تا سررسید تفسیر شوند. برای مقایسه PCR بر اساس Open Interest و Volume، تحلیل Put/Call Ratio را ببینید. برای مشاهده ساختار IV بر حسب Strike نیز نمودار نوسان ضمنی و IV Smile را بررسی کنید.
چطور از Option Chain استفاده کنیم؟
ابتدا دارایی پایه و سررسید موردنظر را انتخاب کنید. سپس قیمت اعمال‌های نزدیک به قیمت دارایی پایه را بررسی کنید و بین Call و Put، بهترین Bid و Ask، حجم، OI و IV را مقایسه کنید. قراردادهایی با مظنه ضعیف یا فاصله خرید و فروش زیاد ممکن است در اجرای واقعی معامله هزینه بیشتری ایجاد کنند.
برای مقایسه قراردادها فقط به پریمیوم نگاه نکنید. زمان تا سررسید، فاصله Strike تا Spot، نوسان ضمنی، یونانی‌ها و نقدشوندگی روی رفتار قرارداد اثر دارند. زنجیره اختیار معامله نقطه شروع تحلیل است و باید با سناریوی سود و زیان و مدیریت ریسک ترکیب شود.
پرسش‌های متداول
سوالات رایج درباره زنجیره آپشن
ATM در زنجیره اختیار معامله یعنی چه؟
ATM یا At The Money به قیمت اعمالی گفته می‌شود که به قیمت فعلی دارایی پایه نزدیک‌تر است. قراردادهای اطراف ATM معمولاً برای مقایسه IV و حساسیت‌های قیمتی اهمیت بیشتری دارند.
Open Interest با حجم چه تفاوتی دارد؟
Volume تعداد معاملات انجام‌شده در یک بازه را نشان می‌دهد، در حالی که Open Interest تعداد موقعیت‌هایی است که هنوز بسته یا تسویه نشده‌اند.
PCR بالاتر از یک همیشه نزولی است؟
خیر. PCR بدون توجه به نوع بازار، سررسید، پوشش ریسک و رفتار تاریخی همان دارایی نباید به‌تنهایی به‌عنوان سیگنال جهت‌دار استفاده شود.
آیا داده این صفحه برای تصمیم معاملاتی کافی است؟
خیر. زنجیره آپشن ابزار تحلیل بازار است. تصمیم معامله باید با سنجش ریسک، نقدشوندگی، سناریوی سود و زیان و شرایط شخصی معامله‌گر انجام شود.